Solved

Including the Interest Rate Gap, the IS Curve Function Becomes

Question 68

Multiple Choice

Including the interest rate gap, the IS curve function becomes:

A) $\frac { N X _ { t } } { \bar { Y } _ { t } } = \bar { a } _ { n x } - \bar { b } _ { n x } \left( R _ { t } - \bar { r } \right) + \bar { b } _ { n x } \left( \bar { R } ^ { w } - \bar { r } \right)$
B) $\frac { N X _ { t } } { \bar { Y } _ { t } } = \bar { a } _ { n x } - \bar { b } _ { n x } \left( R _ { t } - \bar { R } ^ { w } \right)$
C) $\frac { N X _ { t } } { \bar { Y } _ { t } } = \bar { a } _ { n x } + \bar { b } _ { n x } \left( \bar { R } ^ { w } - \bar { r } \right)$
D) $\frac { N X } { \bar { Y } } = \bar { a } _ { n x' }$ because $R _ { t } - \bar { R } ^ { w }$
E) $\frac { N X _ { t } } { \bar { Y } _ { t } } = \bar { a } _ { n x } + \bar { b } _ { n x } \left( R _ { t } + \bar { R } ^ { w } \right)$